Факторинг на рынке строительных материалов

В современном бизнес-мире, компании, которые поставляют строительные материалы, часто вынуждены предоставлять отсрочку платежа своим клиентам. В зависимости от степени ликвидности продукта, средний срок отсрочки может колебаться от 20 до 45 дней. Покупателю будет выгодно использовать товарный кредит, потому что он не должен выводить значительные средства из оборота, как это было бы в случае предоплаты или оплаты по факту; он также может планировать график погашения задолженности и свести к минимуму риск получения некачественного товара.

Стремясь не допустить возникновение просроченных или безнадежных долгов, поставщики ежедневно проводят мониторинг состояния дебиторской задолженности. В большинстве компаний за своевременный приход денежных средств на расчетный счет отвечают менеджеры по продаже, что изначально не совсем корректно. Ведь, с одной стороны, менеджер, привлекший клиента, заинтересован в долгосрочной работе с ним, а следовательно, в поддержании "хороших отношений". С другой стороны, менеджеру необходимо найти рычаги воздействия на компанию в случае, если она нарушает договорные сроки.

Наиболее эффективное управление дебиторской задолженностью возможно при наличии независимого контроля, например, со стороны факторинговой компании. В рамках факторингового обслуживания банк-фактор проверяет платежную дисциплину и деловую репутацию покупателей, контролирует своевременность оплаты поставок дебиторами, управляет рисками по поставкам с отсрочкой платежа, помогает поставщику грамотно строить лимитную и тарифную политику.

Основная задача факторинга - обеспечить такую систему взаимоотношений с покупателями, при которой поставщик мог бы предоставлять конкурентные отсрочки платежа своим клиентам, не испытывая при этом дефицита в оборотных средствах. Это возможно благодаря досрочному финансированию поставок с отсрочкой платежа банком-фактором в удобном для поставщика режиме.

Схема факторинга выглядит следующим образом:

Поставка товара на условиях отсрочки платежа. Уступка права требования долга по поставке Банку (или Фактору). Финансирование (до 90% от суммы поставленного товара) сразу после поставки. Оплата за поставленный товар. Выплата остатка средств по поставке за минусом комиссии Фактора.

Финансирование осуществляется в день предоставления накладной на отгруженную партию товара. Размер досрочного платежа составляет до 90% от суммы поставки. Остаток средств (от 10%) за вычетом комиссии Фактора возвращается сразу после оплаты поставки покупателем.

Таким образом, поставщик получает возможность планировать свои финансовые потоки вне зависимости от платежной дисциплины покупателей, будучи уверенным в безусловном поступлении средств из банка против акцептованных товарно-транспортных документов по поставкам с отсрочками платежа.

Зачастую факторинг сравнивают с банковским кредитом, хотя данные финансовые продукты направлены на удовлетворение разных потребностей поставщиков. Так, досрочные платежи, получаемые в рамках факторингового обслуживания, компании, как правило, используют для финансирования текущей деятельности, а кредитные ресурсы - в качестве инвестиционных или инновационных средств.

Факторинг имеет свои преимущества перед кредитом. При факторинговом обслуживании не требуется залоговое обеспечение и оформление множества документов. Необходимо лишь уведомить покупателей об изменении реквизитов для оплаты поставок. Возвратность кредита в полном объеме заложена в его сути, что требует от поставщика аккумулирования и вывода из оборота соответствующего объема денежных средств. Факторинг же подразумевает возврат средств покупателями. Сумма кредита определяется сразу, размер же финансирования при факторинге не ограничен и может увеличиваться по мере роста объема продаж клиента. Таким образом, при факторинге поставщик получает деньги в нужном количестве и на необходимый срок. Кроме того, погашение кредита не гарантирует получение нового, а факторинговое обслуживание носит систематичный характер.

Таблица 1. Сравнение банковских продуктов.

В рамках факторинга, наряду с финансированием, Банк осуществляет управление дебиторской задолженностью поставщика, освобождая последнего от массы аналитической и практической работы. Получая от банка исчерпывающую информацию, достаточную для принятия квалифицированных управленческих решений, сотрудники компании-поставщика могут сконцентрировать свои усилия на развитии производства, сбыта, изучении рынков, решении хозяйственных, организационных и других вопросов.

Важно отметить, что при факторинге банк покрывает основные риски поставщика, возникающие при отгрузках с отсрочкой платежа, - риск неоплаты и несвоевременной оплаты поставки покупателем.

Использование факторинга позволяет компаниям:

• Повысить ликвидность дебиторской задолженности;
• Ликвидировать кассовые разрывы;
• Застраховать риски, связанные с предоставлением отсрочки платежа покупателям;
• Развить отношения с существующими покупателями и привлечь новых;
• Расширить свою долю на рынке.

Захаров Н.Б., финансовый директор ООО "ТД Текс".

"Наши ожидания от работы по факторинговой схеме подтвердились результатами - за полгода работы по факторингу обороты компании выросли в 6,3 раза. Но мы планируем увеличить данные объемы еще как минимум в два раза. Также мы активно работаем по схеме экспортного факторинга и думаем о переводе дочерних предприятий ООО "ТД Текс" на факторинговое обслуживание".

Таблица 2. Преимущества факторинга.

Оценка эффективности использования факторинга в деятельности компаний показывает все преимущества этого финансового инструмента. Достаточно проанализировать рост объема продаж товаров при условии практически неограниченного финансирования и организационного обеспечения. Безусловно, комиссия банка за факторинг сокращает размер выручки с каждой конкретной поставки, но рост количества отгрузок значительно увеличивает итоговый объем выручки, а соответственно положительным образом влияет на абсолютные и относительные показатели деятельности компании.

Михайлова Л.Г., финансовый директор ЗАО "Лаверна".

"Логика факторинга предполагает рост объемов финансирования синхронно развитию клиентской базы. В рамках обслуживания мы получаем необходимые ресурсы в тот момент, когда они необходимы для развития бизнеса. Мы планируем использовать схему факторинга в большинстве наших филиалов".

На сегодняшний день факторинг весьма успешно используется в работе поставщиков продуктов питания, парфюмерно-косметической, алкогольной продукции, канцелярских товаров, товаров народного потребления, медикаментов, бытовой химии, строительных материалов и др. Все эти отрасли объединяет высокая ликвидность продаваемых товаров, поскольку спрос на них постоянен и высок. Однако следует отметить, что факторинг может быть применен в любых отраслях, где практикуется отсрочка платежа, безналичный расчет и существуют постоянные торговые связи.

Филиппчук О. М.
Специалист Бизнес-направления факторингового обслуживания
Финансовой корпорации "НИКойл"

Предоставлено Финансовой корпорацией "НИКойл"